트럼프는 주식 포기했나? 다 던져야 하나?(오라클 실적발표, 프로그램 매수발동)

 

시장 분석의 필요성

• 현재 시장 상황: 시장이 좋지 않기 때문에 투자자들이 던져야 할 시점인지에 대한 논의가 필요하다.
• 차트 분석: 트럼프 행정부의 1기와 2기의 차트를 통해 시장의 변화를 살펴보아야 한다.
• 정책의 영향: 트럼프의 정책이 시장에 미치는 영향을 분석하는 것이 중요하다.

 

트럼프 행정부의 경제 정책

• 정책 기준: 트럼프는 대통령 임기 전후 100일을 기준으로 정책의 강도를 평가한다.
• 정책의 변동성: 1기와 2기의 정책이 다르며, 1기에는 상승세가 있었으나 2기에는 급격한 하락이 있었다.
• 리세션 가능성: 트럼프는 리세션을 배제하지 않으며, 현재는 트랜지션 기간이라고 언급하고 있다.
• 정책 관찰: 정책이 실제로 시장에 어떻게 작용하는지를 관찰하는 것이 필요하다.

 

경제 성장과 주식 시장

• 경제 성장의 한계: 트럼프는 완벽한 경제를 물려받지 못했으며, 이는 주식 시장에 부정적인 영향을 미치고 있다.
• 주식 가치의 문제: 높은 주식 가치와 얼어붙은 주택 시장, 냉각된 일자리가 시장을 가리고 있다.
• 변동성의 증가: 월가에서는 정책의 변동성으로 인해 취약성이 커질 수 있다는 우려가 있다.
• 불안 심리: 시장의 불안 심리가 주가에 영향을 미치고 있으며, 이는 리세션에 대한 우려와 관련이 있다.

 

바이든의 경제 성과

• 바이든의 상승률: 바이든의 100일 동안의 상승률은 약 16%로 나타났다.
• 상승과 하락: 바이든 1기와 트럼프 1기의 상승세와 현재의 하락세를 비교해야 한다.
• 심리적 요인: 현재의 시장 심리가 불안정하다는 점이 강조되고 있다.
• 정책의 영향: 정책 변화가 시장에 미치는 영향을 분석하는 것이 중요하다.

 

월가의 두려움과 불안

• 소프트 랜딩 우려: 월가는 트럼프가 소프트 랜딩을 완전히 파괴할까 봐 두려워하고 있다.
• 경제 조종사의 메시지: 경제 조종사들은 안전 벨트를 매라는 메시지를 보내고 있다.
• 변동성의 재설정: 트럼프의 시장 매도에 따라 월가는 기대치를 재설정하고 있다.
• 불안정한 시장: 시장의 불안정성이 커지고 있으며, 이는 투자자들에게 큰 영향을 미치고 있다.

 

백악관의 경제 전망

• 폭락장에 대한 입장: 백악관은 현재의 폭락장에 큰 의미를 두지 않겠다고 밝혔다.
• 비즈니스 활동의 중요성: 기업의 활동이 미국 경제에 긍정적인 영향을 미칠 것이라고 주장하고 있다.
• CEO의 전망: 기업의 CEO들은 경제에 대해 긍정적인 전망을 가지고 있다.
• 시장 반응: 주식 시장의 큰 폭락은 기업의 펀더멘탈과는 크게 상관이 없다고 보고 있다.

 

기업의 소비자 지출 감소

• 소비자 지출 정체: 기업들이 수익과 매출에 대한 가이던스를 낮추고 있으며, 소비자 지출이 정체되고 있다.
• 감원 현상: 구글과 같은 대기업에서 감원이 일어나고 있으며, 이는 소비자 심리에 영향을 미치고 있다.
• 지출 감소의 원인: 불안한 경제 상황이 소비자 지출에 미치는 영향을 분석해야 한다.
• 트럼프 정책의 반영: 이러한 현상은 트럼프 행정부의 정책과 관련이 있다.

 

트럼프 행정부의 고용 정책

• 민간 고용의 불확실성: 민간 부문에서 근로자들을 흡수하기 위한 불확실성이 존재한다.
• 관세의 영향: 관세 상승이 민간 고용에 미치는 영향을 분석해야 한다.
• 제조업 부흥: 제조업을 부흥시키기 위한 정책이 필요하다고 강조되고 있다.
• 고용 불안정성: 정부 고용자들의 불안정성이 소비자 지출에 미치는 영향을 우려하고 있다.

 

인플레이션과 금리 동향

• 인플레이션 기대 지수: 미시간 지수와 뉴욕 패드를 비교하여 인플레이션 기대 지수를 분석해야 한다.
• 금리 변화: 10년물과 30년물 국채의 금리가 떨어지고 있는 상황을 주목해야 한다.
• 시장 반등 가능성: 금리 하락이 시장 반등의 신호가 될 수 있다고 보고 있다.
• 안전 자산으로의 이동: 안전 자산으로의 자금 이동이 없었다는 점이 강조되고 있다.

 

오라클의 실적 발표

• 실적 발표 결과: 오라클의 실적 발표 후 주가는 일시적으로 상승했으나, 후반에는 하락세를 보였다.
• 주문 잔액 증가: 수주 잔액이 전년 대비 63% 증가하여 긍정적인 요소로 작용하고 있다.
• AI 관련 성장: AI 수요의 증가로 인해 영업 현금 흐름이 증가하고 있다.
• 클라우드 서비스의 중요성: 클라우드 서비스가 매출의 대부분을 차지하고 있으며, 향후 성장 가능성이 크다고 보고되고 있다.