테슬라 25년 적정주가, 목표주가는 얼마일까?

 

테슬라 시장 전망 개요

• 전반적인 경향:
• 내연기관차의 비율은 늘어나는 추세이다.
• 전기차의 비율은 줄어드는 경향을 보인다.
• 하이브리드 차량은 증가하는 모습을 보인다.
• 일론 머스크의 발언: 내년 동안 도지 관련 활동이 지속될 것이라고 언급하며, 부정적인 헤드라인이 가라앉고 브랜드가 회복될 가능성이 있다고 전망한다.

 

전기차 시장 변화 분석

• 2025년도 전기차 시장 형성:
• 테슬라의 시장 점유율은 49%에서 47%로 감소할 것으로 예상된다.
• 현대차는 5%에서 14%로 증가할 것으로 보인다.
• 일본 및 한국차는 상당한 증가를 보이는 반면, GM과 포드는 성능 저하로 인해 감소할 것으로 예상된다.
• 도지의 영향: 도지 관련 활동이 테슬라의 시장 점유율에 부정적인 영향을 미치고 있다.

 

테슬라 목표 주가 예측

• 목표 주가의 다양성: 테슬라의 목표 주가는 500불에서 130불까지 다양하다.
• 전문가 의견:
• 짐 크레머는 올해 안에 500불에 도달할 것이라고 예측한다.
• 목표가는 130불에서 325불까지 다양하게 제시되고 있다.
• 주가 예측의 논리:
• JP 모건의 라이언은 기존 고객과 신규 구매자의 반응이 부정적이라고 언급한다.
• 투자자 설문 조사에서 85%가 일론 머스크의 정치 활동이 부정적이라고 응답하였다.

 

투자자 의견 및 설문 조사

• 설문 조사 결과:
• 응답자의 59%는 2025년도 인도량이 감소할 것이라고 예상한다.
• 19%는 인도량이 증가할 것이라고 응답하였다.
• 중고차 시장: 2025년도 중고 테슬라 차량의 가격이 다른 전기차 모델보다 더 빠르게 하락할 것으로 보인다.
• 부정적인 전망: 테슬라의 목표가에 대한 부정적인 시각이 상당히 많다.

 

2025년 EPS 및 매출 전망

• EPS 추정치: 2025년도 1분기 EPS는 13%에서 14% 정도로 예상된다.
• 매출 전망:
• 2025년도 납품량은 187만 5천 건에서 175만 건으로 조정될 것으로 보인다.
• 매출은 223억 달러 정도로 예상된다.
• 부정적인 요소: EPS와 매출이 하락세를 보일 것으로 예상된다.

 

테슬라의 기술적 문제

• 기술적 지연: V4 및 V15와 같은 기술적 목표가 지연될 가능성이 있다.
• 브랜드 이미지: 일론 머스크의 정치적 발언이 브랜드에 부정적인 영향을 미치고 있다.
• 풀스 드라이빙: 기술 개선이 미비하다는 점이 지적된다.

 

최악 및 최상의 시나리오

• 최악의 시나리오: 자동차 밸류에이션이 150불, 에너지가 50불, 풀랩 드라이빙이 10불으로 평가될 경우, 주가는 210불 근처에 머물 것으로 예상된다.
• 최상의 시나리오: 풀세 드라이빙과 로봇 기술이 결합될 경우, 주가는 700불까지 상승할 가능성이 있다.

 

테슬라 주가의 변동성

• 주가 추세: 현재 테슬라의 주가는 215불로 저점이 확인되었으나, 여전히 하락 추세에 있다.
• 반등 가능성: 주가가 반등하기 위해서는 호재가 필요하며, 강한 저항이 예상된다.
• 투자 전략: 변동성이 큰 테슬라 주식에 대해 장기적인 투자 전략이 필요하다.